浅谈如何通过现金流量表锁定审计重点 (3)

　　三、对投资活动产生的现金流量的审计

　　企业的投资活动具有投入的一次性，和回报的持续性特点，因此，企业投资活动产生的现金流量具有发生一次大规模的现金流出和持续的现金流入的特征。在正常情况下，投资活动在现金流量表中反映为一次大额的现金流出后，连续数期出现相对稳定的现金流入。如果只有大规模现金流出而无相应的现金流入，则可能存在投资决策的失误或其他问题。因此，对投资活动产生的现金流量审计，应着重对现金流出、现金流入和现金流量净额的各个时期的比较。如果现金流出金额持续较大，或现金流入波动较大，或现金流量净额持续为负值时，则说明情况异常，需要对相关投资情况进行进一步审计。

　　四、对融资活动产生的现金流量的审计

　　融资活动产生的现金流量的特征与投资活动恰好相反：发生一次性大规模现金流入和持续的现金流出。这是因为资金筹集一般是一次性的，而支付利息、发放股利等融资成本往往会持续较长一段时间。一般情况下，融资活动产生的现金流量在第一期间资金筹集出现较大规模的现金流入后，会连续数期出现相对稳定的现金流出。审计中，在企业没有进行连续的发行股票或举债等融资活动，如果发现融资活动产生的现金流量变动异常，则应对企业的融资活动进行进一步的审计。

　　对融资活动产生的现金流量进行审计，首先要对本期的现金流出、现金流入和现金流量净额与前期比较，如发现有异常变动，则须进一步查明原因；其次应审计本期的融资活动对企业财务结构和资本结构的影响，可结合资产负债率、权益负债率等，如果这些比率趋好或有所改善，说明本期融资活动是比较成功的，否则需查原明；最后还应注意对股利发放和利息支付的现金来源进行审计，如果来源于经营活动则较正常，如果来源于举债等融资活动本身，则需进一步审计企业是否存在亏损或潜亏因素，发放现金股利对企业产生什么样的影响等。

　　需要说明的是，现金流量表的审计是从现金流量的角度对企业的财务状况进行分析和掌握，从而确定符合性测试或实质性测试的重点内容，对基于现金流量表的审计评价也只能是对财务状况的一些基本的认识，在审计工作中，需要将现金流量表审计中的疑点或线索与内控制度的测评结果及相关业务资料档案等信息相结合，从不同角度进行审计分析，取得审计信息利用价值的最大化。